Dari Identifikasi Mitra Pengimbang ke Nilai Bisnis: Penggunaan LEI di Pasar Modal

Buku putih bersama McKinsey & Company dan GLEIF mengidentifikasi aplikasi tambahan LEI melintasi keseluruhan siklus hidup relasi klien di pasar modal

---

---

Buku putih terbaru yang dirilis oleh McKinsey & Company dan Global Legal Entity Identifier Foundation (GLEIF) berjudul 'Pengenal Badan Hukum: Nilai dari ID Mitra Pengimbang Unik' (‘The Legal Entity Identifier: The Value of the Unique Counterparty ID’) (lihat 'tautan terkait' di bawah), secara jelas mengilustrasikan aplikasi Pengenal Badan Hukum (LEI) melintasi keseluruhan siklus hidup relasi klien di pasar modal. Nilai utama LEI pada segmen ini diperoleh dari hasil mengurangi biaya penerimaan klien dan aktivitas kantor bagian tengah- dan bagian belakang terkait dengan pemrosesan saham, obligasi, dan perdagangan sekuritas lainnya.

Blog ini membahas penggunaan LEI dalam proses penerimaan. Namun, aplikasinya di operasi internal juga penting. Tim operasi internal semakin sering menggunakan LEI sebagai atribut utama yang menambah dan merekonsiliasi informasi perdagangan klien yang sering disimpan di sistem internal terpisah dan ditandai menggunakan nomor ID klien yang berbeda. Mereka menemukan bahwa komunikasi internal dan tugas terkait dengan rekonsiliasi perdagangan telah disederhanakan dan dipercepat dengan menggunakan LEI.

Penggunaan LEI di pasar modal

Penggunaan LEI semakin luas di industri dengan implementasi Undang-Undang Dodd-Frank di A.S. dan Regulasi Infrastruktur Pasar Eropa. Sejak saat itu, banyak bank juga menemukan manfaat lebih dari kemampuan untuk secara langsung mengidentifikasi mitra pengimbang di transaksi derivatif over-the-counter (OTC). Secara khusus, mereka menemukan bahwa LEI memiliki aplikasi tambahan yang dapat digunakan selama siklus hidup relasi klien.

Menciptakan nilai bisnis menggunakan LEI: penerimaan klien

Penerimaan klien telah muncul sebagai area lain di mana bank mulai menggunakan LEI sebagai pengidentifikasi yang efektif. Ini secara khusus adalah kenyataan untuk aktivitas yang terkait dengan persyaratan kenali-nasabah-Anda (KYC) dan manajemen dokumentasi.

Pada proses KYC, banyak perusahaan bekerja untuk memverifikasi identitas klien mereka dengan melakukan uji tuntas yang cepat. Kurangnya konsistensi dalam proses ini berarti bahwa bank menghabiskan banyak waktu dan sumber daya untuk upaya ini. Hal yang memperumit keadaan, area pada bank yang berbeda dapat menggunakan pengidentifikasi yang berbeda untuk klien yang sama, dan vendor yang dilibatkan oleh bank untuk membantu pengumpulan informasi terkait KYC juga dapat menggunakan pengidentifikasi mereka sendiri. Apa yang seharusnya merupakan suatu tugas sederhana, kenyataannya, suatu upaya yang kompleks, menghabiskan waktu dan sumber daya secara intensif.

Sebagai tambahan, konsekuensi bagi klien juga dapat sangat merugikan. Contohnya, jika klien perlu untuk mendapatkan uang dengan cepat, mereka mungkin memerintahkan untuk menjual obligasi atau saham. Namun, bank mungkin berjuang untuk segera menemukan lokasi dokumennya karena ditandai menggunakan nomor akun dan bukan ID badan hukum dan akibatnya, dapat memblokir rekening akun dari perdagangan.

Sebagai perbandingan, jika semua pemain pada proses tersebut menandai informasi klien menggunakan LEI, itu akan jauh lebih efisien dan transparan. Lebih dari sekadar menyederhanakan proses dan memastikan layanan pelanggan yang lebih baik, LEI juga dapat mengembangkan kapasitas FTE dan memungkinkan bank untuk melakukan bisnis dengan klien secara lebih cepat. Secara umum, bank investasi mempekerjakan 1.000 hingga 1.500 FTE yang fokus dalam penerimaan dan, menurut McKinsey, rata-rata proses penerimaan membutuhkan waktu 120 hari. Jika LEI diadopsi lebih luas, waktu penerimaan dapat secara nyata lebih singkat sehingga bank dapat mulai bertransaksi dengan klien mereka jauh lebih cepat dan tim penerimaan dapat digunakan untuk fungsi lain.

Hasil dari buku putih tersebut adalah perkiraan bahwa memperkenalkan LEI ke penerimaan pasar modal dan pemrosesan perdagangan sekuritas dapat mengurangi biaya pemrosesan perdagangan tahunan dan penerimaan sebesar 10 persen. Ini akan mengarah ke pengurangan 3,5 persen di keseluruhan biaya pemrosesan perdagangan dan penerimaan pasar modal, sejumlah lebih dari $150 juta A.S. di penghematan tahunan untuk industri perbankan investasi global saja.

Bank yang belum mengadopsi LEI di pemrosesan perdagangan atau penerimaan dapat menikmati manfaat untuk efisiensi, kecepatan, dan peningkatan layanan nasabah. Manfaat untuk semua bank akan meningkat secara signifikan jika sejumlah besar badan hukum mendapatkan LEI. Secara khusus, mereka dapat mengharapkan pendapatan tambahan dengan memperpendek 'waktu untuk pasar' untuk bertransaksi dengan nasabah secara simultan dengan meningkatkan pengalaman klien.

Di GLEIF, kami secara aktif mendorong organisasi untuk mempertimbangkan adopsi LEI di proses kehidupan sehari-hari dan kami harap buku putih ini akan memperluas pemahaman tentang potensi penggunaan LEI, juga memicu debat lebih lanjut tentang penghematan biaya dan manfaat efisiensinya. Potensi penggunaan LEI jauh melampaui serapan saat ini dan GLEIF terus menjelajahi ide ini dengan organisasi di berbagai sektor.

---